2020/06/07
Investment and Trade

Margin call là gì? Mối liên hệ giữa Margin call với tỷ lệ ký quỹ duy trì và mức độ rủi ro!

Margin call (lệnh gọi ký quỹ ) là hệ thống thông báo để cho nhà đầu tư tránh thua lỗ lớn do giao dịch FX.

Trong giao dịch FX dựa vào việc tiến hành các giao dịch đòn bẩy mà các nhà đầu tư có thể thu được lợi nhuận lớn hơn từ nguồn lợi nhuận nhỏ. Tuy nhiên, ngược lại, khi gặp thua lỗ thì sẽ tổn thất rất lớn.

Vì vậy, dựa vào việc nắm rõ Margin call mà nhà đầu tư có thể xử lý kịp thời trước khi bị thua lỗ.

Vì nó có liên quan trực tiếp đến khoản tiền ký quỹ cần thiết, tiền ký quỹ có thể sử dụng và tỉ suất duy trì số tiền ký quỹ mà bạn nên hiểu cũng như nắm rõ những khái niệm này nhé.

 

Các điểm chính trong bài viết này

  • Nắm được Margin call là hệ thống như thế nào
  • Nắm được Margin call xảy ra tại thời điểm nào
  • Nắm được các phương pháp để tránh bị xảy ra Margin call

 

Margin call là gì?

Margin call là hệ thống thông báo cho nhà đầu tư biết để tránh thua lỗ khi xảy ra sự tổn thất vượt quá số tiền vốn bạn đầu trong khi giao dịch FX.

FX khác với giao dịch giao ngay ở điểm dựa vào việc sử dụng đòn bẩy nhà đầu tư có thể thực hiện giao dịch với số tiền lớn hơn số tiền ký quỹ.

Ví dụ như nhà đầu tư sử dụng đòn bẩy gấp 5 lần cho giao dịch 2.000.000đ, cho dù lúc đó bạn không có trong tay số vốn sở hữu là 10.000.000đ, thì vẫn có thể thực hiện giao dịch với số tiền 10.000.000 đ.

Tuy nhiên, nếu nhà đầu tư bị thua lỗ, thì sẽ bị tổn thất gấp 5 lần tương ứng .

Đối với tình trạng tổn thất như vậy sắp xảy ra, Margin call giúp đưa ra cảnh báo cho nhà đầu tư biết là “tỷ lệ ký quỹ duy trì là rất thấp vì vậy đang ở trong tình cành nguy hiểm”. Hệ thống này sẽ giúp bảo vệ nhà đầu tư từ những tổn thất lớn.

Tùy theo mỗi công ty FX mà cách đưa ra Margin call cho nhà đầu tư là khác nhau, vì vậy nhà đầu tư nên xác nhận trước xem sẽ có những cảnh báo như thế nào được thông báo đến.

Ví dụ về việc tính mức Margin call

Sau đây, chúng tôi xin đưa ra một vài ví dụ về các trường hợp mà Margin call sẽ xảy ra

Về cơ bản, nguyên nhân xảy ra Margin call sẽ liên quan đến tỷ lệ ký quỹ duy trì.

 

Phương thức tính toán tỷ lệ ký quỹ duy trì

【số tiền ký quỹ khả dụng ÷ số tiền ký quỹ cần thiết × 100 = tỷ lệ ký quỹ duy trì】

 

Ví dụ, khi sử dụng đòn bẩy với tỷ lệ gấp 10 lần cho số tiền 1.000.000đ (50usd) thì giả sử đạt được vị trí mua là 500 đô với giá 1 đô la là 20 nghìn đồng. Tỷ lệ ký quỹ duy trì sẽ tính theo như dưới đây:

 

1.000.000đ (số tiền ký quỹ khả dụng) ÷ 500.000đ(số tiền ký quỹ cần thiết) × 100 = 200% (tỷ lệ ký quỹ duy trì)

 

Trường hợp với cùng tỷ lệ ký quỹ duy trì này mà tỷ giá hối đoái giảm xuống 1 usd tương đương 19.000đ, thì giá trị tiền Việt Nam đồng cho số tiền 500usd sẽ từ 10.000.000đ giảm xuống còn 9.500.000đ. Tóm lại là lỗ 500.000đ.

Lúc này, phương thức tính số tiền ký quỹ khả dụng và số tiền ký quỹ cần thiết sẽ như sau.

 

Tiền ký quỹ khả dụng : 1.000.000 đ – 500.000 đ = 500.000 đ
Tiền ký quỹ cần thiết : 19.000đ ( 1 usd ) x 500 usd ( vị trí mua ) ÷ 10 ( đòn bẩy ) = 950.000đ

 

Từ con số đã tính trên ,suy ra tỷ lệ ký quỹ duy trì được tính như sau.

 

950.000đ ÷ 500.000đ x 100 = 190%

 

Tại thời điểm này tỷ lệ ký quỹ duy trì giảm 200% lần. Do đó sẽ phát sinh Margin call ,và thư cảnh báo sẽ được gửi đi.

Tùy theo mỗi công ty FX mà có thể có hoặc không có Margin call, cũng như quy định khác nhau ỷ lệ tiêu chuẩn Margin call, tỉ lệ ký quỹ duy trì mà tại thời điểm đó nhà đầu tư bị buộc đóng lệnh giao dịch. Vì vậy, các nhà đầu tư cần phải xác nhận trước các điểm này.

Nhưng điểm cần lưu ý về Margin call

Duy trì mức giao dịch chuẩn để tránh phát sinh Margin call

Margin call thực sự là một hình thức để bảo vệ nhà đầu tư.

Tuy nhiên, nhà đầu tư có thể bị thua lỗ lớn nếu giao dịch mà thường xuyên chạm phải mức Margin call.

Để tránh phát sinh Margin call, thì bản thân nhà đầu tư nên xác định vị trí trao đổi giao dịch ở mức bảo đảm và mức cắt lỗ, cũng như lưu ý tránh chạm phải mức tỷ lệ chuẩn gây phát sinh Margin call.

Quản lý tiền vốn một cách triệt để

Để tránh phát sinh Margin call, việc triệt để quản lý vốn cũng là yếu tố rất quan trọng.

Để không phát sinh Margin call, nhà đầu tư cần phải vừa thực hiện giao dịch, vừa tính toán số tiền ký quỹ trong tài khoản hiện tại, số tiền ký quỹ cần thiết, số tiền ký quỹ khả dụng cũng như tỷ lệ ký quỹ duy trì, đồng thời quản lý tiền vốn sử dụng trong giao dịch.

Hãy quản lý tiền vốn của bạn một cách toàn diện nhất và luôn lưu tâm để không phát sinh Margin call nhé!

Phương pháp xử lý khi chạm mức Margin call

Margin call về cơ bản là một cảnh báo và không mang tính bắt buộc.

Tuy nhiên, khi phát sinh Margin call có nghĩa là hệ thống cảnh báo đến nhà đầu tư rằng việc đóng lệnh giao dịch để cắt lỗ sẽ xảy ra trong tương lai gần.

Có 2 phương pháp xử lý chính khi phát sinh Margin call.

Một là phương pháp nạp thêm tiền ký quỹ khi trước kỳ hạn quy định, sau đó tỷ lệ ký quỹ duy trì sẽ quay lại mức tiêu chuẩn ban đầu. Hai là phương pháp cắt lỗ, thu hẹp quy mô giao dịch để gia tăng tỷ lệ ký quỹ duy trì.

Trong trường hợp bạn không có khả năng tăng tỷ lệ ký quỹ duy trì trong đúng kỳ hạn , rất có khả năng bạn sẽ bị buộc đóng lệnh giao dịch, vì vậy hãy lưu ý xử lý sớm nhé.

 


Tổng kết

Bạn thấy thế nào sau bài viết giới thiệu về Margin call của chúng tôi?

Margin call là hệ thống để bảo vệ nhà đầu tư, vì vậy nhà đầu tư nhất định phải kiểm tra trước vì chưa chắc tất cả các công ty FX đều trang bị hệ thống này nhé.

Hơn thế nữa, bạn cũng cần phải kiểm tra các chỉ số như tỷ lệ ký quỹ duy trì. Đừng nghĩ nó chỉ là con số hiển thị trên màn hình không thôi mà việc tự mình tính toán chi tiết cũng là rất quan trọng đối với các nhà đầu tư.

Hy vọng bài viết này giúp bạn hiểu rõ hơn về Margin call, và có ích cho những trao đổi giao dịch sau này của bạn.

 

Đăng ký theo dõi Cộng Đồng Coinstar để cập nhật nhanh nhất thông tin Tiền ảo: